23 اصل موفقیت وارن بافت

23 اصل موفقیت وارن بافت و

هفت اشتباه نابخشودنی در سرمایه گذاری :

اشتباه نا بخشودنی شماره 1 در سرمایه گذاری

باور داشتن به این موضوع که برای بدست آوردن بازده های بیشتر ، باید حرکت بعدی بازار را پیش بینی کرد.

واقعیت:

سرمایه گذاران بسیار موفق در پیش بینی حرکت بعدی بازار ، هیچگونه برتری نسبت به من یا شما ندارند.

اشتباه نابخشودنی شماره 2 در سرمایه گذاری

باور “مشاور” : اگر من نمی توانم بازار را پیش بینی کنم ، حتما شخصی هست که بتواند این کار را انجام دهد – تمام کاری که باید انجام دهم پیدا کردن آن شخص است.

واقعیت :

اگر شما بتوانید واقعا آینده را پیش بینی کنید ، آیا آگاهی خود را از روی پشت بام به همه اعلام می کنید؟ یا آن را به هیچ کس نمی گویید و با ارائه درخواست خرید به شرکت کارگزاری و انجام معامله پول زیادی به دست می آورید؟

اشتباه نابخشودنی شماره 3 در سرمایه گذاری

باور به این موضوع که اطلاعات داخلی راه بدست آوردن پول کلان می باشد.

واقعیت:

وارن بافت ثروتمند ترین سرمایه گذار دنیا است. منبع مورد علاقه او برای کسب رهنمودهایی برای سرمایه گذاری ، معمولا به طور مجانی در دسترس است. گزارشات سالیانه شرکت ها.

اشتباه نابخشودنی شماره 4 در سرمایه گذاری

تنوع بخشی ( متنوع سازی پرتفوی)

واقعیت:

سابقه خیره کننده وارن بافت ، از تشخیص تعداد محدودی سهام برجسته و سپس سرمایه گذاری کلان تنها در همین چند شرکت ناشی می شود.

اشتباه نابخشودنی شماره 5 در سرمایه گذاری

باور این موضوع که برای بدست آوردن سودهای بزرگ باید ریسک های بزرگ انجام داد.

واقعیت:

همچون کارآفرینان ، سرمایه گذاران موفق نیز به شدت مخالف ریسک هستند و هر کاری بتوانند انجام میدهند تا از ریسک اجتناب کنند و زیان را به حداقل برسانند.

اشتباه نابخشودنی شماره 6 در سرمایه گذاری

باور داشتن به وجود یک “سیستم “: شخصی در جایی ، سیستمی بوجود آورده است- با برخی از پیچیدگی های خاص در تحلیل تکنیکال ، تحلیل بنیادی ، معاملات کامپیوتری ،مثلث های گان ، یا حتی طالع بینی – که سود سرمایه گذاری را تضمین می کنند.

واقعیت:

این باور یکی از پیامدهای باور داشتن کلام مشاور است -اگر یک سرمایه گذار بتواند تنها به سیستم یک مشاور دسترسی پیدا کند ، قادر خواهد بود به همان میزانی که مشاور میگوید پول درآورد. آسیب پذیری منطقی گسترده در مورد این گناه نابخشودنی در سرمایه گذاری این است که چرا افرادی که سیستم های مربوط به معامله را می فروشند ، پول خوبی بدست می آورند.

اشتباه نابخشودنی شماره 7 در سرمایه گذاری

باور به اینکه شما می دانید در آینده چه چیزی رخ می دهد- و مطمئن بودن از اینکه بازار باید ” بطور اجتناب ناپذیر” درستی باور شما را اثبات کند.

واقعیت:

این باور یکی از ویژگی های عادی کسانی است که اشتیاق بیش از حدی به سرمایه گذاری دارند. تقریبا همه با ایروینگ فیشر موافق بودند ، هنگامی که او مدعی شد:” سهام به سطح بالای جدیدی رسیده است.”-دقیقا چند هفته قبل از فروپاشی بازار سهام در سال 1929!

هنگامی که در دهه 1970 ارزش طلا افزایش یافت ، باور اینکه بوجود آمدن تورمی حاد غیر قابل اجتناب است ، آسان بود. با توجه به قیمت های yahoo.com ، Amazon..com.,eBay و صدها شرکت اینترنتی دیگر ، که هر روز افزایش می یافت ، شعار وال استریت در دهه 1990 “سود مهم نیست” درست به نظر می رسید.

اصل موفقیت شماره 1:

حفظ سرمایه همیشه اولویت اول است.

سرمایه گذار خبره:

بر این باور است که همیشه اولویت اول حفظ سرمایه است. این باور زیر بنای روش سرمایه گذاری او می باشد.

سرمایه گذار بازنده:

از سرمایه گذاری تنها یک هدف دارد- ” به دست آوردن پول زیاد”. در نتیجه غالبا در حفظ سرمایه با شکست مواجه می شود.

اصل موفقیت شماره 2 :

به شدت از ریسک اجتناب کنید.

سرمایه گذار خبره:

در نتیجه روش شماره 1 مخالف ریسک است.

سرمایه گذار بازنده:

فکر میکند که سود های کلان تنها از طریق پذیرش ریسک های بزرگ ، بدست می آیند.

اصل موفقیت شماره 3

فلسفه سرمایه گذاری مخصوص به خود را طرح کتید.

سرمایه گذار خبره:

فلسفه سرمایه گذاری مخصوص به خود را طرح کرده است ، که گویای شخصیت ، توانایی و اهداف او می باشد. در نتیجه ممکن نیست که سرمایه گذاران بسیار موفق ، فلسفه سرمایه گذاری مشابهی داشته باشند.

سرمایه گذار بازنده:

یا هیچگونه فلسفه سرمایه گذاری ندارد و یا از فلسفه سرمایه گذاری شخص دیگری استفاده میکند.

اصل موفقیت شماره 4

برای انتخاب ، خرید و فروش سهام ، سیستم شخصی خودتان را طراحی کنید.

سرمایه گذار خبره:

او سیستم خود را برای انتخاب ، خرید و فروش سهام و مانند ان ایجاد و آزمایش کرده است.

سرمایه گذار بازنده:

هیچگونه سیستمی ندارد. یا سیستم شخص دیگری را اتخاذ کرده است ، بدون آنکه آن را آزمایش و یا با شخصیت خود سازگار کند. ( هنگامی که چنین سیستمی برای او موثر واقع نمی شود ، سیستم دیگری را اتخاذ می کند که آن هم موثر واقع نمی شود.)

اصل موفقیت شماره 5

برای انتخاب ، خرید و فروش سهام ، سیستم شخصی خودتان را طراحی کنید.

سرمایه گذار خبره:

به تنوع بخشی اعتقاد ندارد. در صورتی که یک سرمایه گذاری معیارهای او را داشته باشد ، همیشه تا آن اندازه که می تواند به خرید آن می پردازد.

سرمایه گذار بازنده:

اعتماد به نفس لازم برای انجام یک سرمایه گذاری بسیار بزرگ را ندارد.

اصل موفقیت شماره 6

بر میزان بازده ای که پس از پرداخت مالیات بدست می آید ، تمرکز کنید.

سرمایه گذار خبره:

از پرداخت مالیات و دیگر هزینه های داد و ستد متنفر است و فعالیت های خود را به گونه ای تنظیم می کند که پرداخت مالیات خود را به طور قانونی به پایین ترین حد برساند.

سرمایه گذار بازنده:

متوجه تاثیر منفی مالیات ها و هزینه های داد و ستد بر عملکرد سرمایه گذاری در بلند مدت نیست و یا آن را نادیده می گیرد.

اصل موفقیت شماره 7

تنها بر روی چیزی که درک میکنی سرمایه گذاری کن.

سرمایه گذار خبره:

تنها برروی چیزی که درک میکند سرمایه گذاری انجام می دهد.

سرمایه گذار بازنده:

نمی داند که یکی از پیش نیاز های ضروری موفقیت ، داشتن درک عمیق از کاری است که انجام می دهد. به ندرت متوجه می شود که موقعیت های سودمند درحوزه تخصصی خود او وجود دارد.

اصل موفقیت شماره 8

از سرمایه گذاری در بخش هایی که با معیارهایتان سازگار نیست اجتناب کنید.

سرمایه گذار خبره:

از سرمایه گذاری در بخش هایی که با معیار هایش سازگار نیست ، اجتناب می کند. می تواند به آسانی به هر چیز دیگری “نه” بگوید.

سرمایه گذار بازنده:

هیچ معیاری ندارد ، یا معیار های دیگران را اتخاذ می کند. نمی تواند به طمع خود “نه” بگوید.

اصل موفقیت شماره 9

تحقیقات خود را انجام دهید.

سرمایه گذار خبره:

به طور مستمر در پی فرصت های سرمایه گذاری جدید است که با معیار های او همخوانی داشته و کاملا بر پایه تحقیقات خودش باشند. تنها به صحبت های سرمایه گذاران و تحلیلگرانی گوش می دهد که دلایل پرمحتوا و قابل احترامی دارند.

سرمایه گذار بازنده:

به دنبال یک فرصت یک به هزار است که وی را در مسیر آسان تر قرار دهد.در نتیجه همیشه به دنبال ” نقطه اوج فعالیت های ماهیانه ” است.همیشه به هرکه ظاهرش شبیه “متخصص ها ” باشد، گوش می دهد. به ندرت پیش از خرید مطالعه ای عمیق و اساسی انجام می دهد. تمام تحقیقات او منحصر به آخرین نکته “داغ” پیشنهادی از سوی یک کارگزار ، مشاور یا روزنامه روز قبل است.

اصل موفقیت شماره 10

بی اندازه صبور باشید

سرمایه گذار خبره:

این صبر را دارد که در هنگام عدم یافتن یک سرمایه گذاری منطبق با معیارهایش ،به انتظار بنشیند تا موردی را بیابد که مطابق معیارهایش باشد.

سرمایه گذار بازنده:

تصور می کند در همه حال باید در بازار مشغول انجام کاری باشد.

اصل موفقیت شماره 11

فورا اقدام کنید.

سرمایه گذار خبره:

به محض تصمیم گیری اقدام می کند.

سرمایه گذار بازنده:

کارها را به تعویق می اندازد.

اصل موفقیت شماره 12

یک سرمایه گذاری موفق را تا زمانی نگه دارید که دلیل از پیش تعیین شده ای برای فروش آن داشته باشید.

سرمایه گذار خبره:

یک سرمایه گذاری موفق را تا زمانی نگه میدارد که دلیل از پیش تعیین شده برای خروج از سرمایه گذاری بوجود آید.

سرمایه گذار بازنده:

به ندرت قانون از پیش تعیین شده ای برای به دست آوردن سود دارد. اغلب می ترسد که سود کم به زیان تبدیل گردد.بنابراین سرمایه گذاری خود را به پول نقد تبدیل میکند و همواره سود های کلانی را از دست می دهد. در سال 2000 اطلاعات بایگانی شده برکشایر در SEC ، آشکار ساخت که برکشایر مقدار زیادی از سهام خود در دیزنی را فروخته است. سیاست بافت این است که او هرگز درباره سرمایه گذاری هایش نظری نمی دهد ، بنابراین غیر مستقیم پاسخ داد:”ما نسبت به ویژگی های رقابتی شرکت نظری داشتیم که تغییر کرد.”

اصل موفقیت شماره 13

از سیستم خود مصرانه پیروی کنید.

سرمایه گذار خبره:

از سیستم خود مصرانه پیروی می کند.

سرمایه گذار بزنده:

دائما سیستم خود را زیر سوال می برد- البته اگر سیستمی داشته باشد. معیارها و اهدافش را برای توجیه کارهایش تغییر میدهد.

اصل موفقیت شماره 14

اشتباهات خود را بپذیرید و فورا آن را اصلاح کنید.

سرمایه گذار خبره:

او می داند که ممکن است اشتباه کند . لحظه ای که متوجه اشتباهاتش می شود ، فورا آنها را اصلاح میکند. در نتیجه به ندرت پیش می آید که مشکلات او چیزی بیش از زیان های کوچک باشد.

سرمایه گذار بازنده:

دست از سرمایه گذاری هایی که درآنها شکست خورده نمیکشد و امیدوار است که بتواند ضررش را جبران کند. در نتیجه اغلب از زیان های بزرگ رنج می برد.

اصل موفقیت شماره 15

اشتباهات را به تجربیات آموزنده تبدیل کنید.

سرمایه گذار خبره:

همواره به اشتباهات به عنوان تجربیات آموزنده می نگرد.

سرمایه گذار بازنده:

هرگز به اندازه کافی به یک روش نمی پردازد تا بفهمد چگونه آن را بهبود بخشد. همواره به دنبال “یک راه حل سریع و آسان” است.

اصل موفقیت شماره 16

هزینه های خود را بپردازید.

سرمایه گذار خبره:

سود وی با افزایش تجربه اش افزایش می یابد و اکنون با صرف وقت کمتر درآمد بیشتری کسب می کند. او ” هزینه های خود را پرداخته است”.

سرمایه گذار بازنده:

نمی داند که پردااخت هزینه ها یک ضرورت است. به ندرت از تجربیات خود درس می گیرد و بر تکرار اشتباهاتش اصرار می ورزد تا آتجا که همه چیز خود را از دست می دهد.

اصل موفقیت شماره 17

هرگز در مورد کاری که در حال انجام آن هستید چیزی نگویید.

سرمایه گذار خبره:

تقریبا هیچ گاه درباره کاری که در حال انجام آن است با کسی سخن نمی گوید. به اینکه دیگران درمورد تصمیمات سرمایه گذاری او چه فکری می کنند، علا قه ای ندارد و خود را درگیر آن نمی کند.

سرمایه گذار بازنده:

همواره در مورد سرمایه گذاری های فعلی اش با سایرین صحبت می کند و به جای آنکه تصمیمات خود را با واقعیت بسنجد ، آنها را با نظرات دیگران محک میزند.

اصل موفقیت شماره 18

بدانید که چگونه کارهای خود را به دیگران بسپارید .

سرمایه گذار خبره:

اغلب مسوولیت های خود و یا حتی همه آنها را با موفقیت به دیگران می سپارد.

سرمایه گذار بازنده:

مشاوران و مدیران سرمایه گذاری را به همان روشی که تصمیمات سرمایه گذاری اش را می گیرد ، انتخاب میکند.

اصل موفقیت شماره 19

بسیار پایین تر از سطح ثروت خود زندگی کنید.

سرمایه گذار خبره:

بسیار پایین تر از سطح ثروت خود زندگی می کند.

سرمایه گذار بازنده:

احتمالا فراتر از سطح زندگی خود زندگی می کند. ( اغلب مردم چنین کاری می کنند.)

اصل موفقیت شماره 20

پول عامل اصلی نیست.

سرمایه گذار خبره:

برای اشتیاق و کامیابی خود ، سرمایه گذاری می کند و نه برای پول.

سرمایه گذار بازنده:

به واسطه پول انگیزه پیدا می کند و تصور می کند که سرمایه گذاری راهی سریع برای دستیابی آسان به ثروت است.

اصل موفقیت شماره 21

عاشق کاری باشید که انجام می دهید و نه عاشق چیزی که دارید

سرمایه گذار خبره:

از لحاظ احساسی با فرآیند سرمایه گذاری درگیر شده است ( و رضایت و خرسندی خود را از آن کسب می کند) و قادر است از هر گونه سرمایه گذاری شخصی دوری گزیند.

سرمایه گذار بازنده:

عاشق سرمایه گذاری های خود می شود.

اصل موفقیت شماره 22

تمام فکر و ذکر خود را به سرمایه گذاری اختصاص دهید.

سرمایه گذار خبره:

در تمام مدت شبانه روز به فکر سرمایه گذاری است/

سرمایه گذار بازنده:

فکر و زمان خود را به طور کامل به رسیدن به اهداف سرمایه گذاری خود ، اختصاص نمی دهد ( حتی اگر بداند آن اهداف چه چیز هایی هستند).

اصل موفقیت شماره 23

سرمایه خود را در جریان فعالبت اصلی خود قرار دهید.

سرمایه گذار خبره:

پول خود را در همان حوزه هایی که بیشتر از همه دوستشان دارد ، صرف می کند.برای مثال وارن بافت 99% از سرمایه خود را در شرکت برکشایر هاثوی قرار داده است ، به همین ترتیب جورجی شوارتز بیشتر پول خود را در صندوق کوانتوم حفظ می کند.برای شوارتز و بافت سرنوشت دارایی شخصی خودشان با سرنوشت دارایی افرادی که پول خود را به مدیریت آنها واگذار کرده اند ، یکسان است.

سرمایه گذار بازنده:

در میان سرمایه گذاری ها مقادیر کمی به سرمایه خود اضافه می کند – در واقع ، فعالیت های سرمایه گذاری او غالبا برای ثروت او مخاطره آمیز است. وجوه مورد نیاز سرمایه گذاری های خود ( و جبران زیان های خود ) را از جای دیگری همچون سودهای تجارت ، حقوق ، صندوق بازنشستگی ، برنامه های پاداش دهی شرکت و … تامین می کند.